距离11月FRM考试还有三个月的时间，FRM君专为考友总结了P1部分是的5个考试侧重点，供考友们参考对照！ Part One：Qunats Analysis 1. Bays rules 2. Variance(ax+by) 3. Confidence interval estimate 简单的计算，已知置信水平，标准差，mean 4. P-value 5. R∧2=SSR/SST 6. Correlation coefficient 计算 7. 极值定理，比课堂讲得考的深，问到了具体的密度函数公式中的内容 Part two：market risk 1. 已知几个 bonds' effective duration, market prices, and face values. Calculate portfolio's duration 2. Convexity 对 bond 价格的影响 3. IO strips and PO strips 那个duration 是负的 4. Forward price 的计算有dividend yield 和 convenience yield 5. Commodity forward price的计算 6. 那个案例是basis risk 7. Interest swap present value的计算 8. Currency swap 单个cash flow的计算 9. AMERICAN option什么情况下可提前执行，upper and lower bounds 10. Covered call + protective put = collar 11. Strap 的运用在什么条件下 12. Binary option 13. Shout option 14. Portfolio VaR计算 15. GARCH persistence factor 16. Greek letters考gamma vega 调整，考调整vega后买stock最后delta为零 Part two：market risk 1. 已知几个 bonds' effective duration, market prices, and face values. Calculate portfolio's duration 2. Convexity 对 bond 价格的影响 3. IO strips and PO strips 那个duration 是负的 4. Forward price 的计算有dividend yield 和 convenience yield 5. Commodity forward price的计算 6. 那个案例是basis risk 7. Interest swap present value的计算 8. Currency swap 单个cash flow的计算 9. AMERICAN option什么情况下可提前执行，upper and lower bounds 10. Covered call + protective put = collar 11. Strap 的运用在什么条件下 12. Binary option 13. Shout option 14. Portfolio VaR计算 15. GARCH persistence factor 16. Greek letters考gamma vega 调整，考调整vega后买stock最后delta为零 Part four：optional risk 1. BIS定义中不包含的风险 Not include strategic and reputatiponal risk Include legal risk 2. Connectivity model two techniques 要详细看，考的很细 3. Parametric model：convolution 的定义，案例题convolution的应用原理，公式 4. Contingent credit line 和 risk prevention control 的定义 5. Cat bond 的 payoff 免赔共保 6. LVAR的计算 7. Close out 8. Economic of scale and scope 案例题 9. Model risk 定义，案例题判断是不是model risk 10. 市场假说对 risk management 的影响 11. Flight to the quality 案例 12. Financial conglomerates diversification benefits 13. Hub and spoke 定义 14. 3+1 pillars legal firewall 15. 新 basel 风险权重函数是有basel committee给出不能自己设 16. Basel back testing 99% daily，one year historical data，time lag 6 months 17. Case study SUMITOMO , BARINGS , LTCM主要考风险原因 18. Asian crisis（Thailand）, may not be tested again 19. For 2007, Amaranth Debacle Part five：investment management 1. Pure diversifier 的定义 2. Style drift 的表现形式，和考察方法 3. Convertible arbitrage strategy 4. Regulation D 5. ASSETS ALLOCATION 是一到案例题 6. Treynor measurement 分子上减的是risk free rate 7. Tracking error 的计算案例题 给出两组数据 8. MSD（半方差）计算给出 information ration ，sortino ratio |
2013-3-15
2013-8-20
中国FRM考试网-
FRM考生的必到之地-
集网络及考生有力资源，让您的学习无忧
